El acuerdo comprende la compra y ejecución de la totalidad de los derechos de suscripción que Esther Koplowitz tiene en FCC a través de su firma B1998, según ha comunicado la empresa a la CNMV en un hecho relevante. El mercado ha acogido esta noticia de forma positiva. Tras el levantamiento de la suspensión de […]
Dirigentes Digital
| 27 nov 2014
El acuerdo comprende la compra y ejecución de la totalidad de los derechos de suscripción que Esther Koplowitz tiene en FCC a través de su firma B1998, según ha comunicado la empresa a la CNMV en un hecho relevante. El mercado ha acogido esta noticia de forma positiva. Tras el levantamiento de la suspensión de la CNMV, las acciones de FCC subían un 5,2% lo que les llevaba a superar los 16 euros por título.
Según el acuerdo alcanzado, la firma de Carlos Slim invertirá entre 650 y 700 millones de euros entre la compra de los derechos de suscripción de B-1998, en los que desembolsará 150 millones, y la posterior suscripción de la ampliación de capital de la compañía española. En principio, el grupo de Carlos Slim permanecerá un mínimo de cuatro años en el accionariado de FCC aunque, dada su naturaleza de socio industrial, se estima que su inversión en la empresa española tiene carácter de permanencia.
Los dos principales inversores han acordado también el esquema de Gobierno Corporativo de FCC, bajo la supervisión de la CNMV. El modelo adoptado no solo cumple la actual reglamentación europea de Gobierno Corporativo sino que se adapta también a la futura norma española Así, el Consejo de Administración estará formado por cuatro representantes de cada uno, más tres independientes (cuya identificación y propuesta se encargará a una firma de reconocida experiencia en la selección de altos directivos) y el consejero delegado. "Quiero expresar mi gratitud a Carlos Slim y a su familia por su confianza en España, en FCC y sus trabajadores", ha apuntado Esther Koplowitz en un comunicado. Por su parte, Carlos Slim, expresó su "confianza en el futuro de España y de FCC" y manifestó también su "aprecio y agradecimiento a Esther Koplowitz por su confianza."
Tras la firma del acuerdo, la empresaria española cierra la refinanciación de B-1998, de la que se convierte en única accionista tras la salida de los accionistas minoritarios.
Antecedentes de las negociaciones
El compromiso se ha logrado después de que se hubieran roto las negociaciones para que Esther Koplowotz vendiera los derechos de la ampliación de FCC a George Soros y así este ampliara su participación en FCC. El pasado día 24, Esther Koplowitz, rompía la negociación con Soros y anunciaba contactos con el multimillonario Carlos Slim para cubrir esta ampliación de capital. Un acuerdo que cada vez está más cerca de firmarse.
"Ha finalizado la exclusiva concedida a Soros Fund sin que se haya cerrado acuerdo para su inversión. No obstante, la eventual adquisición de derechos de suscripción de FCC correspondientes a B1998, directa o indirectamente, en el marco de la ampliación de capital aprobada por la Junta de fecha 20 de noviembre de 2014, se negocia ahora en base de exclusividad con Control Empresarial de Capitales SA de CV, sociedad perteneciente en su integridad a Inmobiliaria Carso SA de CV que a su vez está controlada por la familia Slim". Con este escueto comunicado, FCC anunciaba la ruptura de negociaciones.
La ampliación
Con los fondos obtenidos en la ampliación de capital, FCC amortizará una parte del llamado tramo B de deuda por valor de 1.390 millones de euros, que devenga un tipo de interés creciente desde el 11% hasta el 16% y convertible en acciones al final del periodo de 5 años de duración en caso de no ser pagada o refinanciada (conocido en el argot financiero en inglés como PIK).
En concreto, FCC tiene previsto destinar a la amortización de este tramo 765 millones de la ampliación, que servirán para liquidar 900 millones de este préstamo tras aplicar una quita del 15%, ya pactada con las principales entidades acreedoras. El resto de los fondos captados tendrá como destino Cementos Portland Valderrivas (100 millones de euros) y FCC Environment (100 millones).
Los 35 millones restantes se dedicarán a los gastos derivados de la operación. Adicionalmente, el remanente de 490 millones de euros del Tramo B (450 del principal más 40 de intereses capitalizados) verá reducido su interés desde una media del 13,5% al 5%, lo cual implica una rebaja de intereses de 160 millones de euros. La suma de los beneficios producidos por la aplicación de los fondos equivale a una creación de valor de 2,3 euros por acción.
